Przeglądaj Acta Universitatis Lodziensis. Folia Oeconomica nr 177/2004 według tytułu
Wyświetlanie pozycji 11-21 z 21
-
O ryzyku kryzysu walutowego
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)Traders and investors are often exposed to the currency risk during their market operations. This risk includes the risk of currency crisis. Economists avoid precise defining of such economic disaster in literature, which ... -
On Duration-Dispersion Strategies for Portfolio Immunization
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)This paper deals with new immunization strategies for a noncallable and default-free bond portfolio. This approach refers to the Fong and Vasicek (1984), the Nawalkha and Chambers (1996), the Balbàs and Ibáňez (1998), and ... -
Portfele klasyczne, fundamentalne i zdywersyfikowane poziomo - analiza porównawcza
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)Classical diversification theory is connected with portfolio analysis and concerns decreasing portfolio risk by increasing the number of stocks in portfolio. This kind of diversification is called vertical diversification. ... -
Prognozowanie zmienności polskich indeksów giełdowych za pomocą modeli GARCH przy użyciu danych wysokiej częstotliwości
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)The notion of daily realized volatility introduced by Andersen and Bollerslev gave a new impulse to research connected with modeling and forecasting the volatility of financial returns using GARCH models. Daily realized ... -
Ranking Otwartych Funduszy Emerytalnych - prognozy 2004-2005
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)The paper proposes an application of the methodology of multicriterial optimization to forecast the ranking of OPF in 2004-2005. The analysis starts with a historical ranking of Polish Opened-end Pension Funds (OPF) based ... -
Rozwój ubezpieczeń życiowych i majątkowo-osobowych w Polsce w latach 1990-2000 jako element rynku kapitałowego
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)Insurance companies - besides banks and the stock market institutions - play an important role in the capital market. Every insurer collects premiums for insurance protection. An inflow of insurance premiums to the market, ... -
Testowanie nieliniowej integracji i kointegracji. Przykład weryfikacji hipotezy parytetu siły nabywczej
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)In the paper the problem of investigation of non-linear cointegrating relationships is analysed. Though linear models have their advantages connected with simplicity of analysis and calculations, they turn out to be too ... -
Wykorzystanie danych wysokiej częstotliwości w prognozowaniu zmienności polskich indeksów giełdowych za pomocą modeli zmienności stochastycznej
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)Stochastic volatility (SV) models form a class of models applied to financial instrument volatility forecasting that is alternative to the one consisting of better known GARCH models. In contrast to GARCH models, the ... -
Wykorzystanie metod analitycznych do wyznaczania wielowymiarowych alfa-stabilnych rozkładów prawdopodobieństwa
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)In this paper we study the relationship between multivariate a-stable probability distributions and their spectral measure. Analytical method based on nonabelian harmonic analysis is used to express the spectral measure ... -
Wykorzystanie spreadu stóp procentowych w badaniach aktywności gospodarczej oraz procesów inflacyjnych
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)Empirical research has uncovered predictive relationships between the slope of the yield curve (yields spread) and expected future inflation and future economic growth. This study applies existing framework and examines ... -
Zastosowanie lokalnej aproksymacji wielomianowej do prognozowania chaotycznych szeregów czasowych
(Wydawnictwo Uniwersytetu Łódzkiego, 2004)Chaos theory has become a new approach to financial processes analysis. Due to complicated dynamics, chaotic time series seem to be random and, in consequence, unpredictable. In fact, unlike truly random processes, chaotic ...